Регулятор США выписал многочисленные судебные запросы компаниям, причастным к буму на рынке ICO.

Как сообщают осведомленные источники, Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) выписала десятки повесток с вызовом в суд, а также сделала множество запросов о предоставлении сведений, адресовав их технологическим компаниям и консультантам, вовлеченным в происходящее сейчас на раскаленном докрасна рынке криптовалют.

Это масштабное расследование ощутимо усиливает регуляторное давление на рыночный сегмент привлечения финансирования в криптовалюты, стоимость которого оценивается в миллиарды долларов. Этому событию предшествовала серия предупреждений со стороны высшего регуляторного органа США, предполагающего, что многие эпизоды первичного размещения токенов могут происходить с нарушением законодательства о ценных бумагах.

Наряду с вызовами в суд, власти разослали множество запросов с требованием предоставить информацию относительно структуры продаж и предпродаж токенов в рамках ICO, которые в настоящее время не скованы столь же жесткими правилами и требованиями, как в случае с традиционными публичными размещениями акций, рассказывают осведомленные источники. Сейчас компании используют ICO для сбора денег на самые разнообразные проекты, от файлообменных технологий до паспортов для домашних животных. В последние месяцы американские регуляторы неоднократно предупреждали криптовалютные компании и их советников о процветающих в этом сегменте многочисленных случаях нарушения законодательства о ценных бумагах, направленного на защиту инвесторов.

«Многие разработчики и популяризаторы ICO и криптовалют не соблюдают требования, предписанные законами о ценных бумагах», — заявил ранее в этом году председатель SEC Джей Клейтон, добавив в другой речи, что он призвал своих сотрудников «сохранять высокую бдительность в отношении ICO, которые могут нарушать букву закона».

Впрочем, все эти предостережения так и не смогли охладить раскаленный рынок цифровых токенов. Согласно данным аналитической компании Token Report, только в этом году в рамках первичного предложения монет уже было собрано около $1.66 млрд, причем динамика процесса показывает, что 2018 год может побить результат предыдущего года, составивший $6.5 млрд.

По теме: SEC остановила торги акциями блокчейн-компании, взлетевшими на 900%

Дэн Галлахер, являвшийся сотрудником SEC в период с 2011 по 2015 г., а ныне входящий в совет директоров блокчейн-компании Symbiont, считает, что сейчас мы видим лишь верхушку айсберга, и власти ощутимо активизируют свои усилия по реализации правоприменительной деятельности. Выступая на прошлой неделе на конференции SEC в Вашингтоне, он сравнил преимущественно нерегулируемую активность в сегменте ICO с «Диким Западом» и с «Уолл-стрит на стероидах».

Большинство размещений монет проходит за пределами регуляторной системы, призванной защитить инвесторов. Пузырь на рынке криптовалют, раздувшийся в прошлом году, побудил стартапы привлекать инвестиции посредством выпуска цифровых токенов, при этом у некоторых не было никаких продуктов даже на начальной стадии разработки. Учитывая то, что такие ICO проходили за пределами американской юрисдикции, у инвесторов, ставших жертвами обмана, мало шансов вернуть свои деньги. Согласно результатам исследования Массачусетсского института технологий, на мошеннические схемы приходится от 270 до 317 млн долларов, привлеченных посредством размещения монет.

До настоящего времени, Комиссия по ценным бумагам выявила лишь несколько случаев мошенничества, пытаясь угнаться за рынком токенов, пережившим взрывной рост за последние 18 месяцев. В январе SEC остановила размещение стартапа AriseBank, обвинив компанию и ее руководство в том, что они вводят инвесторов в заблуждение, предлагая купить долю в банке с федеральной программой защиты. AriseBank привлек на ICO 600 млн долларов.

Роберт Коэн, глава подразделения SEC по борьбе с мошенничеством в сфере криптовалют, на прошлой неделе заявил о том, что по меньшей мере дюжина компаний приостановила свои ICO после беседы с представителями Комиссии. Многие судебные запросы, выданные за минувшие несколько недель, это лишь первая ласточка готовящихся радикальных мер со стороны регулятора.

Согласно информации, полученной из неофициальных источников, SEC концетрируется в первую очередь на «простых соглашения о предоставлении токенов», известных также как SAFT, которые очень популярны среди компаний, привлекающих криптовалютное финансирование.

Эти соглашения позволяют крупным инвесторам и состоятельным физлицам приобретать права на токены еще до начала продажи. Эти права можно покупать, продавать или обменивать до старта ICO. SEC обеспокоена тем, что подобные соглашения используются как ценные бумаги, но при этом не соответствуют правилам и требованиям, предъявляемым к подобным инструментам. В частности, ранее в этом году популярный мессенджер Telegram получил при помощи таких соглашений около 850 млн долларов у 81 инвестора. Точная информация о том, получил ли Telegram от Комиссии судебный запрос, отсутствует.

В прошлом году юридическая школа Cardozo в Нью-Йорке опубликовала отчет, в котором говорится о том, что некоторые простые соглашения о предоставлении токенов влекут за собой нарушения закона о ценных бумагах а также дискриминируют права менее крупных инвесторов. Некоторые юристы и специалисты по венчурному инвестированию обеспокоены растущим вторичным рынком для токенов, проданных на пре-сейле, полагая, что он негативно влияет на состояние криптовалютного сектора в целом.

«Он похож на Уолл-стрит. Он огромный. Он сомнительный. Он противоречит идеологии блокчейна и ICO в целом», — отмечает Джереми Гарднер, со-основатель хедж-фонда Ausum Ventures.

По теме: CFTC разрешила сотрудникам торговать криптовалютами

По теме: Как мировые регуляторы планируют обуздать биткоин

Подготовлено Forexpf.ru по материалам издания The Wall Street Journal Источник: ProFinance.Ru - Новости рынка Форекс